私募大买年内上市ETF近11亿份

ETF作为资产配置工具,其多样化应用已成为各类投资者构建投资组合的重要一环。

私募大买年内上市ETF近11亿份-第1张图片

私募机构即为热衷配置ETF的代表之一 。

私募排排网数据显示 ,今年以来,已有91只上市ETF的前十大持有人名单中出现私募基金的身影,共涉及86家私募机构 ,合计持有ETF份额10.93亿份(仅统计ETF上市交易前份额,下同)。

21世纪经济报道记者注意到,多只年内上市的行业主题ETF ,获得私募基金扎堆布局。如在家电ETF华夏、电力ETF华安 、汽车ETF南方、证券ETF广发、光伏ETF富国等产品上市交易前披露的前十大持有人名单中 ,均出现了至少4只私募基金产品 。并且,私募基金持有份额在这些基金总份额中的占比都超过10%。

行业主题ETF成“团宠”

今年以来,在A股上市的ETF数量接近150只 ,其中,超过六成产品在上市交易前披露的前十大持有人名单中,包含私募基金产品。

记者梳理发现 ,一些行业主题ETF成为私募机构“团宠 ” 。

私募排排网数据显示,按照ETF上市交易前披露的前十大持有人名单统计,在今年内上市的ETF中 ,私募机构持有份额占比(在ETF总份额中的比重)超过5%的ETF共有22只 。其中,有9只ETF分别被私募机构持有10%以上的份额。

具体来看,根据家电ETF华夏的上市交易公告书 ,截至2026年4月17日,该ETF的前十名基金份额持有人,包含了上海鹤禧 、上海众壹资产、浙江安诚数盈等4家私募机构旗下的6只基金产品。这6只产品合计持有0.43亿份家电ETF华夏 ,在基金总份额中的占比约为15.9% 。

电力ETF华安的上市交易公告书显示 ,截至2026年4月29日,在该ETF的前十名基金份额持有人中,包含7只基金产品 ,涉及江苏苏豪汇升、青岛石岭 、西安景弘 、上海崇正、广州海浦5家私募机构。前述7只产品合计持有0.45亿份电力ETF华安,在基金总份额中的占比约为15.6%。

同时,恒生港股通科技ETF国联、汽车ETF南方 、证券ETF广发、光伏ETF富国、家电ETF华宝 、创业板综增强ETF建信、科创人工智能ETF南方在上市交易之前 ,私募机构的持有份额占比均超过10% 。

整体而言,今年以来,私募机构颇为关注科技类ETF。

私募排排网数据显示 ,在上述私募机构重点持有的91只ETF中,有28只产品的名称包含“科技”“科创”“通信 ”“电子”和“互联网”字样。私募机构持有这28只ETF的份额合计2.43亿份 。

科技主题ETF为何受青睐?融智投资FOF基金经理李春瑜认为,核心驱动在于机构对产业趋势的确定性与业绩兑现的强预期。

他分析 ,在产业大趋势明确的背景下,人工智能商业化、算力需求爆发与半导体国产自主化加速,形成了明确的中长期投资主线。同时 ,企业业绩进入实质兑现期 ,科技板块上涨得到基本面支撑,例如AI算力拉动存储芯片进入“超级周期 ”,国产半导体业绩显著改善 ,增强了配置信心 。

此外,“主流科技类ETF规模增长较快,流动性充沛 ,为私募大额配置与灵活调仓提供了便利。 ”李春瑜表示。

百亿私募“广撒网”

若从机构端观察,一些大中型机构尤其热衷配置ETF 。

至少有2家私募基金管理人持有年内上市ETF的份额超过1亿份 。

私募排排网数据显示,上海众壹资产旗下产品现身7只年内上市ETF的前十名基金份额持有人名单 ,合计持有1.11亿份,其中,持有科技类ETF0.36亿份。该机构的管理规模位于20亿元—50亿元区间。

铸锋资产旗下产品现身16只年内上市ETF的前十名基金份额持有人名单 ,合计持有1.06亿份,其中,持有科技类ETF份额0.19亿份 。该机构的管理规模位于50亿元—100亿元区间。

上海秉昊私募紧随其后 ,该机构持有年内上市ETF约0.78亿份。其管理规模同样位于20亿元—50亿元区间 。

此外 ,一些管理百亿级规模的私募机构也配置了较多年内上市ETF。

例如,启林投资旗下产品出现在8只年内上市ETF的前十名基金份额持有人名单中,合计持有0.60亿份 ,其中包括0.18亿份科技类ETF。

托特(三亚)私募现身3只年内上市ETF的前十名基金份额持有人名单,合计持有0.52亿份,其主要持有规模指数ETF 。

洛书投资现身6只年内上市ETF的前十名基金份额持有人名单 ,合计持有0.30亿份,其中包括0.10亿份科技类ETF。

而源峰基金 、迎水投资、银叶投资和上海波克私募4家“百亿级”机构,也都出现在年内上市ETF的前十名基金份额持有人名单中 ,分别持有0.10亿份、0.05亿份 、0.03亿份和0.01亿份ETF。

总体上,在上述配置年内上市ETF的86家私募基金管理人中,有16家管理人持有年内上市ETF份额不低于0.2亿份 。

李春瑜表示 ,对于私募机构而言,ETF具备策略执行高效、分散个股风险等优势。

“通过布局行业主题ETF,便于(机构)精准布局、实施轮动或对冲策略 ,避免了繁复的个股筛选。并且 ,配置一篮子ETF能有效分散科技股的高波动与个股特定风险,并减少大资金交易的冲击成本 。 ”李春瑜谈道 。

事实上,ETF不只受到私募机构的青睐。

有业内人士指出 ,近年来,ETF产品谱系日益丰富,已能匹配不同类型机构的需求。如长期资金倾向于利用ETF构建稳健配置 ,私募机构善于通过ETF布局底仓以获取超额收益,境外机构则将ETF作为参与中国资本市场的重要通道 。

(作者:易妍君 编辑:张星)

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